金融/投资
《合作经济与科技》No.12x 2015
互联网金融对传统金融业的挑战
□文／邵书怀
·苏州）（苏州经贸职业技术学院江苏
［提要］在我国金融改革宏观背景下，依赖于网络技术和移动互联技术的进步，互联网金融出现井喷式发展。这一金融变革冲击着我国原有的金融业态，给传统金融业带来挑战的同时，也孕育着更多的发展机遇。传统金融机构只有正确认识互联网金融，合理运用自身优势，扬长避短，才能在这一金融业变革潮流中立于不败之地。
关键词：互联网；金融；挑战；机遇中图分类号：Ｆ８３
文献标识码：Ａ
收录日期：２０１５年１０月２６日
DOI:10.13665/j.cnki.hzjjykj.2015.24.026近年来，由于互联网金融发展势头猛，涉及范围广，关于互联网金融理论研究严重滞后，目前的认识是凡是利用互联网技术开展传统金融业务及创新金融业务都可归类为互联网金融。
一、我国互联网金融发展现状
如果从我国银行利用互联网技术进行的“通存通兑”存款业务算起，到各家银行后来开展的电子银行，互联网金融起步较早，但相比于发展如火如荼的电子商务领域，其发展一直都不温不火。直到2013年6月，阿里巴巴推出的“余额宝”，其操作的便捷性、成本的低廉性、参与的互动性及收益的直观性等特点，把互联网金融的优势淋漓尽致的展现出来，吸引了业界及监管层的关注，虽然其存在着很多问题，但监管层一直未加禁止。2015年的全国人大会议上，李克强的政府工作报告明确提出了“促进互联网金融健康发展”。自此，我国互联网金融出现了全面井喷式发展局面。
互联网金融在我国不仅发展速度快，业务范围也十分广阔。如果从业务的创新性来看，目前我国的互联网金融主要有基于互联网技术的创新型金融业务，如P2P 筹融资业务；基于传统线下金融业务的互联网化，如电子银行等。如果从业务属性来看，一是互联网金融交易平台，如“筹融资平台”、“金融产品销售平台”“证券交易平台”、；二是大数据金融分析业务，如征信领域的“信用评级”，证券业务的“软件化高频交易”等；三是传统金融业务的自助化、电子化，如银行业的电子银行，证券业的网上开户等。
二、互联网金融对传统金融业的挑战
（一）互联网金融的便捷性直接挑战传统金融业的客户资源。由于互联网金融良好的便捷性及互动性，相对于传统金融繁琐的业务流程，能够提供更好的用户体验。传统金融机构多年来运用信用度高、网点多等优势积累的客户资源，面对互联网金融的冲击，流失严重。尤其对于年轻客户来说，接受新生事物速度快，风险承受能力强，对于互联网金融的便捷性、高收益－54－
更为看重，而对于互联网金融的高风险也有较强的接受意愿。2013年6月，阿里巴巴推出“余额宝”后，各种宝宝类金融产品层出不穷，传统银行的存款流失严重，“存款搬家”一时让各大银行风声鹤唳。
（二）互联网金融的低成本直接挑战传统金融业的利润来源。我国传统金融业在资金融通中扮演金融中介角色，属于间接融资。以商业银行为例，其收入的60%靠存贷利差。而互联网金融业务，尤其是平台类的互联网金融业务，筹融资方直接对接，大大降低了筹融资成本，倒逼传统银行更多的让利给客户。
另外，随着近年来我国金融改革的步伐不断加快，利率市场化改革的力度不断加大，央行在最近几次降息政策中，放宽了金融机构存贷款利率的浮动范围，使得互联网金融对传统银行业利差倒逼效果更加明显，银行存贷利差不断收窄，传统银行的利润来源基础开始动摇。
（三）互联网金融的创新性直接挑战传统金融业的业务模式。金融创新是金融业的核心竞争力。互联网金融的业务环境、经营手段与传统金融大为不同，作为一个开放平台，与客户需求结合更加紧密，业务的创新也更快。在经济不断发展、科技飞速进步、居民消费升级换代的大背景下，如果不能紧密契合客户需求进行业务创新，光靠维持原有传统业务模式，必将在竞争中失去客户，失去竞争优势。如传统银行业中的银行卡业务，曾是银行业主要的竞争利器，在经济消费及结算中发挥着重要作用。然而，随着第三方支付平台的发展壮大，原来仅在电子商务中发挥结算功能的支付宝及微信支付等互联网金融工具，在日常消费结算中也开始挑战传统银行卡的地位。
三、互联网金融对传统金融业的机遇
（一）传统金融业的稳健经营是对互联网金融高风险的有益制约。互联网金融近年来虽然发展迅猛，但各种风险事件层出不穷。一些银行储户的存款莫名消失，事后调查大都是通过网上银行“被转账”，P2P 网贷平台开业几个月，参与人资金被平台方卷款跑路。2014年7月，可查的统计资料显示，有150家P2P 公司实际跑路。
互联网金融的高风险，主要是由于其环境的虚拟性、监控的滞后性等原因造成的。作为传统金融业来说，其有悠久的经营历史，健全的风控体系，丰富的管理经验，如果能把这些经营优势有效嫁接到互联网金融中，将能极大地提升互联网金融的稳健性，拓展传统金融机构的业务空间，促进其又快又好地升级换代。
（二）传统金融业的线下资源是对互联网金融虚拟性的有效补充。互联网金融的快速发展，主要得益于科技的进步，其客
No.12x 2015《合作经济与科技》
金融/投资
地方性商业银行经营创新研究
□文／李振豪
（辽宁对外经贸学院辽宁·大连）
［提要］近几年，我国地方性商业银行业务的规模与种类发展迅猛，尤其以中部、东部地区为首，商业银行的发展也为地方经济带来新的曙光。但在中国的金融经济体系下，地方性商业银行良好的经营策略在为地方经济带来收益的同时，也要认知自身的不足。本文以徽商银行为例，对地方性商业银行的市场定位、经营模式、中间业务创新发展等方面进行研究，以供其他地方性商业银行参考。
关键词：地方性商业银行；市场定位；经营模式中图分类号：Ｆ８３文献标识码：Ａ收录日期：２０１５年１０月２２日一、明确地方性商业银行的市场定位
随着我国金融市场的不断发展与壮大，地方性商业银行的竞争日益激烈。明确的市场定位成了体现竞争力的关键，专业化是社会发展的主流趋势，也是在市场经济体制中赢得市场的必由之路。徽商银行虽然不能和国有商业银行相提并论，但是其市场定位从一开始就很明确：专注于小微金融服务。
（一）徽商银行的市场定位。市场定位是由阿尔赖斯提出的一个重要营销学概念。其实质就是将本企业与其他企业分开，
让客户能明确感受到本企业与其他企业的巨大差距，从而实现赢取客户。一个城市商业银行的稳健经营发展，明确的市场定位是前提。根据所在地方性的特点，找准自己的市场地位，针对地方性发展目标确立银行所要服务的客户，并结合客户需求，创新银行自身的产品和业务，满足所在市场的需求，让客户能深切感受到地方性商业银行与国有商业银行之间的服务差距。
从成立之初，徽商银行的定位就很明确，通过专业的小微金融服务，培育了一批中小企业，并成功帮助小微企业解决资金问题，实现银企互利共赢。截至2014年末，徽商银行小微企业贷款余额956.02亿元，占全行各项贷款比例为43.47%，通过不断夯实客户基础，徽商银行小微企业客户达到34，049户，其中法人小微企业客户8，629户，较成立之初增长了126.9%。徽商银行已成为安徽中小企业的引路人。
（二）地方性商业银行应明确其市场定位。改革开放以来，四大国有银行表面上看分工明确，服务体系完善，各尽其能，似乎很符合中国的市场定位原则，但实质上这种分工并不是以市场经济为原则的，而是高度集中的计划经济的产物。商业银行的出现与兴起，打破了这种各司其职的僵局，就是由于其高度明确的市场定位。其银行体系的运营对我国的金融体系发展与
户基础主要依赖于大量互联网用户，虽然我国的互联网用户数量和智能手机用户数都位于世界前列，互联网金融业务发展潜力巨大，但对于一些文化水平较低、触网机会较少的中老年客户，其金融业务仍然依赖于传统金融机构的普通金融设施。另外，大多数互联网金融业务的开展，必须依靠银行账户系统，失去了传统银行账户体系的支撑，很多互联网金融业务便成了无本之木，根本无从开展。2015年获准开业的一些新型互联网银行，目前也面临账户系统无法解决的问题。
从电子商务发展的历程看，早期一些纯电子商务公司在经历了线上业务快速发展后，已经回过头来重新审视线上线下融合发展的策略，而一些原来传统的线下商业公司，现在的线上业务开展的也风生水起。近年来，阿里巴巴开始并购传统商业、传统业态苏宁公司重金打造苏宁易购就是很好的例证。传统金融机构的线下资源，对于互联网金融来说，必将起到有益的补充。
（三）传统金融业的人才积淀是互联网金融发展的基础。互联网金融的本质，是金融业务运用了互联网技术，其业务原理与传统金融业务不可分割。互联网金融短期内的井喷式发展，必将在金融业务创新、业务开展方面面临人才的匮乏。
传统金融机构经营金融业务多年，其互联网金融业务的创新性、复杂度虽然与当下的互联网金融无法比拟，但毕竟起步较早，在互联网金融人才的积淀上，也有不容小觑的实力，如果能发挥其优势，在未来的互联网金融领域竞争中，必将能占得优势地位。
在我国鼓励大众创业、万众创新的今天，在国家引导各行各业运用互联网+进行产业升级的政策背景下，互联网金融代表着金融业未来的发展方向，谁把握住了传统金融向互联网金融迈进的这一历史机遇，谁就抢占了市场先机。主要参考文献：
［１］王建红，王宪明，赵晓明．中国互联网金融发展的三大难题［Ｊ］．征信，２０１５．３．
［２］侯晓笛．浅析互联网金融对传统银行业的影响［Ｊ］．品牌，２０１５．４．２３．
［３］肖四如，肖可．互联网金融的发展趋势及深层影响［Ｊ］．银行家，２０１５．３．
［４］谢平，邹传伟．互联网金融模式研究［Ｊ］．金融研究，２０１２．１２．
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金融/投资
《合作经济与科技》No.12x 2015
互联网金融对传统金融业的挑战
□文／邵书怀
·苏州）（苏州经贸职业技术学院江苏
［提要］在我国金融改革宏观背景下，依赖于网络技术和移动互联技术的进步，互联网金融出现井喷式发展。这一金融变革冲击着我国原有的金融业态，给传统金融业带来挑战的同时，也孕育着更多的发展机遇。传统金融机构只有正确认识互联网金融，合理运用自身优势，扬长避短，才能在这一金融业变革潮流中立于不败之地。
关键词：互联网；金融；挑战；机遇中图分类号：Ｆ８３
文献标识码：Ａ
收录日期：２０１５年１０月２６日
DOI:10.13665/j.cnki.hzjjykj.2015.24.026近年来，由于互联网金融发展势头猛，涉及范围广，关于互联网金融理论研究严重滞后，目前的认识是凡是利用互联网技术开展传统金融业务及创新金融业务都可归类为互联网金融。
一、我国互联网金融发展现状
如果从我国银行利用互联网技术进行的“通存通兑”存款业务算起，到各家银行后来开展的电子银行，互联网金融起步较早，但相比于发展如火如荼的电子商务领域，其发展一直都不温不火。直到2013年6月，阿里巴巴推出的“余额宝”，其操作的便捷性、成本的低廉性、参与的互动性及收益的直观性等特点，把互联网金融的优势淋漓尽致的展现出来，吸引了业界及监管层的关注，虽然其存在着很多问题，但监管层一直未加禁止。2015年的全国人大会议上，李克强的政府工作报告明确提出了“促进互联网金融健康发展”。自此，我国互联网金融出现了全面井喷式发展局面。
互联网金融在我国不仅发展速度快，业务范围也十分广阔。如果从业务的创新性来看，目前我国的互联网金融主要有基于互联网技术的创新型金融业务，如P2P 筹融资业务；基于传统线下金融业务的互联网化，如电子银行等。如果从业务属性来看，一是互联网金融交易平台，如“筹融资平台”、“金融产品销售平台”“证券交易平台”、；二是大数据金融分析业务，如征信领域的“信用评级”，证券业务的“软件化高频交易”等；三是传统金融业务的自助化、电子化，如银行业的电子银行，证券业的网上开户等。
二、互联网金融对传统金融业的挑战
（一）互联网金融的便捷性直接挑战传统金融业的客户资源。由于互联网金融良好的便捷性及互动性，相对于传统金融繁琐的业务流程，能够提供更好的用户体验。传统金融机构多年来运用信用度高、网点多等优势积累的客户资源，面对互联网金融的冲击，流失严重。尤其对于年轻客户来说，接受新生事物速度快，风险承受能力强，对于互联网金融的便捷性、高收益－54－
更为看重，而对于互联网金融的高风险也有较强的接受意愿。2013年6月，阿里巴巴推出“余额宝”后，各种宝宝类金融产品层出不穷，传统银行的存款流失严重，“存款搬家”一时让各大银行风声鹤唳。
（二）互联网金融的低成本直接挑战传统金融业的利润来源。我国传统金融业在资金融通中扮演金融中介角色，属于间接融资。以商业银行为例，其收入的60%靠存贷利差。而互联网金融业务，尤其是平台类的互联网金融业务，筹融资方直接对接，大大降低了筹融资成本，倒逼传统银行更多的让利给客户。
另外，随着近年来我国金融改革的步伐不断加快，利率市场化改革的力度不断加大，央行在最近几次降息政策中，放宽了金融机构存贷款利率的浮动范围，使得互联网金融对传统银行业利差倒逼效果更加明显，银行存贷利差不断收窄，传统银行的利润来源基础开始动摇。
（三）互联网金融的创新性直接挑战传统金融业的业务模式。金融创新是金融业的核心竞争力。互联网金融的业务环境、经营手段与传统金融大为不同，作为一个开放平台，与客户需求结合更加紧密，业务的创新也更快。在经济不断发展、科技飞速进步、居民消费升级换代的大背景下，如果不能紧密契合客户需求进行业务创新，光靠维持原有传统业务模式，必将在竞争中失去客户，失去竞争优势。如传统银行业中的银行卡业务，曾是银行业主要的竞争利器，在经济消费及结算中发挥着重要作用。然而，随着第三方支付平台的发展壮大，原来仅在电子商务中发挥结算功能的支付宝及微信支付等互联网金融工具，在日常消费结算中也开始挑战传统银行卡的地位。
三、互联网金融对传统金融业的机遇
（一）传统金融业的稳健经营是对互联网金融高风险的有益制约。互联网金融近年来虽然发展迅猛，但各种风险事件层出不穷。一些银行储户的存款莫名消失，事后调查大都是通过网上银行“被转账”，P2P 网贷平台开业几个月，参与人资金被平台方卷款跑路。2014年7月，可查的统计资料显示，有150家P2P 公司实际跑路。
互联网金融的高风险，主要是由于其环境的虚拟性、监控的滞后性等原因造成的。作为传统金融业来说，其有悠久的经营历史，健全的风控体系，丰富的管理经验，如果能把这些经营优势有效嫁接到互联网金融中，将能极大地提升互联网金融的稳健性，拓展传统金融机构的业务空间，促进其又快又好地升级换代。
（二）传统金融业的线下资源是对互联网金融虚拟性的有效补充。互联网金融的快速发展，主要得益于科技的进步，其客
No.12x 2015《合作经济与科技》
金融/投资
地方性商业银行经营创新研究
□文／李振豪
（辽宁对外经贸学院辽宁·大连）
［提要］近几年，我国地方性商业银行业务的规模与种类发展迅猛，尤其以中部、东部地区为首，商业银行的发展也为地方经济带来新的曙光。但在中国的金融经济体系下，地方性商业银行良好的经营策略在为地方经济带来收益的同时，也要认知自身的不足。本文以徽商银行为例，对地方性商业银行的市场定位、经营模式、中间业务创新发展等方面进行研究，以供其他地方性商业银行参考。
关键词：地方性商业银行；市场定位；经营模式中图分类号：Ｆ８３文献标识码：Ａ收录日期：２０１５年１０月２２日一、明确地方性商业银行的市场定位
随着我国金融市场的不断发展与壮大，地方性商业银行的竞争日益激烈。明确的市场定位成了体现竞争力的关键，专业化是社会发展的主流趋势，也是在市场经济体制中赢得市场的必由之路。徽商银行虽然不能和国有商业银行相提并论，但是其市场定位从一开始就很明确：专注于小微金融服务。
（一）徽商银行的市场定位。市场定位是由阿尔赖斯提出的一个重要营销学概念。其实质就是将本企业与其他企业分开，
让客户能明确感受到本企业与其他企业的巨大差距，从而实现赢取客户。一个城市商业银行的稳健经营发展，明确的市场定位是前提。根据所在地方性的特点，找准自己的市场地位，针对地方性发展目标确立银行所要服务的客户，并结合客户需求，创新银行自身的产品和业务，满足所在市场的需求，让客户能深切感受到地方性商业银行与国有商业银行之间的服务差距。
从成立之初，徽商银行的定位就很明确，通过专业的小微金融服务，培育了一批中小企业，并成功帮助小微企业解决资金问题，实现银企互利共赢。截至2014年末，徽商银行小微企业贷款余额956.02亿元，占全行各项贷款比例为43.47%，通过不断夯实客户基础，徽商银行小微企业客户达到34，049户，其中法人小微企业客户8，629户，较成立之初增长了126.9%。徽商银行已成为安徽中小企业的引路人。
（二）地方性商业银行应明确其市场定位。改革开放以来，四大国有银行表面上看分工明确，服务体系完善，各尽其能，似乎很符合中国的市场定位原则，但实质上这种分工并不是以市场经济为原则的，而是高度集中的计划经济的产物。商业银行的出现与兴起，打破了这种各司其职的僵局，就是由于其高度明确的市场定位。其银行体系的运营对我国的金融体系发展与
户基础主要依赖于大量互联网用户，虽然我国的互联网用户数量和智能手机用户数都位于世界前列，互联网金融业务发展潜力巨大，但对于一些文化水平较低、触网机会较少的中老年客户，其金融业务仍然依赖于传统金融机构的普通金融设施。另外，大多数互联网金融业务的开展，必须依靠银行账户系统，失去了传统银行账户体系的支撑，很多互联网金融业务便成了无本之木，根本无从开展。2015年获准开业的一些新型互联网银行，目前也面临账户系统无法解决的问题。
从电子商务发展的历程看，早期一些纯电子商务公司在经历了线上业务快速发展后，已经回过头来重新审视线上线下融合发展的策略，而一些原来传统的线下商业公司，现在的线上业务开展的也风生水起。近年来，阿里巴巴开始并购传统商业、传统业态苏宁公司重金打造苏宁易购就是很好的例证。传统金融机构的线下资源，对于互联网金融来说，必将起到有益的补充。
（三）传统金融业的人才积淀是互联网金融发展的基础。互联网金融的本质，是金融业务运用了互联网技术，其业务原理与传统金融业务不可分割。互联网金融短期内的井喷式发展，必将在金融业务创新、业务开展方面面临人才的匮乏。
传统金融机构经营金融业务多年，其互联网金融业务的创新性、复杂度虽然与当下的互联网金融无法比拟，但毕竟起步较早，在互联网金融人才的积淀上，也有不容小觑的实力，如果能发挥其优势，在未来的互联网金融领域竞争中，必将能占得优势地位。
在我国鼓励大众创业、万众创新的今天，在国家引导各行各业运用互联网+进行产业升级的政策背景下，互联网金融代表着金融业未来的发展方向，谁把握住了传统金融向互联网金融迈进的这一历史机遇，谁就抢占了市场先机。主要参考文献：
［１］王建红，王宪明，赵晓明．中国互联网金融发展的三大难题［Ｊ］．征信，２０１５．３．
［２］侯晓笛．浅析互联网金融对传统银行业的影响［Ｊ］．品牌，２０１５．４．２３．
［３］肖四如，肖可．互联网金融的发展趋势及深层影响［Ｊ］．银行家，２０１５．３．
［４］谢平，邹传伟．互联网金融模式研究［Ｊ］．金融研究，２０１２．１２．
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