上交所启动“减少面值”方式处理债券分期偿还业务
2014-03-04
上海证券交易所3日宣布，为贯彻落实中国证监会大力发展债券市场的要求，提高债券分期偿还业务办理效率，上交所从即日起将采用减少面值方式处理债券分期偿还业务。“09长城开”将成为首单采用这一方式的债券品种。
上交所在相关通知中称，债券发行人在分期偿还本金时，投资者账户中的债券持仓数量保持不变，1手债券对应的债券面值相应减少。相应的，债券应计利息以调整后的债券面值为依据进行计算。
当债券发行人偿还部分本金时，上交所将依据调整公式“分期偿还后开盘参考价＝分期偿还日前收盘价-100×本次偿还比例”计算该债券分期偿还日的开盘参考价。
上交所方面表示，为避免误导债券投资者，将从三方面进行风险警示与投资者教育：一是在以减少面值方式办理债券分期偿还的债券简称之前加“PR”以示提醒；二是要求会员单位通过各种方式对其投资者进行风险警示；三是要求债券发行人在债券分期偿还前刊登“债券分期偿还公告”，以明确债券分期偿还登记日期、偿还方案、面值计算方式、开盘参考价调整方式以及债券简称变更等信息。
据了解，上交所涉及分期偿还业务的首单债券为“09长城开（122982）”。“09长城开”为7年期固定利率债券，发行总额人民币12亿元，附设本金提前偿还条款，自存续期第5年起，逐年分别按照发行总额30%、30%和40%的比例偿还债券本金。
“09长城开”首次偿还本金时间为2014年3月10日，按规则债券分期偿还后面值变为70元。它也将成为交易所债券市场首只标识“PR”的债券品种。 据新华社
上交所启动“减少面值”方式处理债券分期偿还业务
2014-03-04
上海证券交易所3日宣布，为贯彻落实中国证监会大力发展债券市场的要求，提高债券分期偿还业务办理效率，上交所从即日起将采用减少面值方式处理债券分期偿还业务。“09长城开”将成为首单采用这一方式的债券品种。
上交所在相关通知中称，债券发行人在分期偿还本金时，投资者账户中的债券持仓数量保持不变，1手债券对应的债券面值相应减少。相应的，债券应计利息以调整后的债券面值为依据进行计算。
当债券发行人偿还部分本金时，上交所将依据调整公式“分期偿还后开盘参考价＝分期偿还日前收盘价-100×本次偿还比例”计算该债券分期偿还日的开盘参考价。
上交所方面表示，为避免误导债券投资者，将从三方面进行风险警示与投资者教育：一是在以减少面值方式办理债券分期偿还的债券简称之前加“PR”以示提醒；二是要求会员单位通过各种方式对其投资者进行风险警示；三是要求债券发行人在债券分期偿还前刊登“债券分期偿还公告”，以明确债券分期偿还登记日期、偿还方案、面值计算方式、开盘参考价调整方式以及债券简称变更等信息。
据了解，上交所涉及分期偿还业务的首单债券为“09长城开（122982）”。“09长城开”为7年期固定利率债券，发行总额人民币12亿元，附设本金提前偿还条款，自存续期第5年起，逐年分别按照发行总额30%、30%和40%的比例偿还债券本金。
“09长城开”首次偿还本金时间为2014年3月10日，按规则债券分期偿还后面值变为70元。它也将成为交易所债券市场首只标识“PR”的债券品种。 据新华社