黄先生理财规划报告书
规划师：建设银行AFP案例小组
完成日期：2011年10月22日
声明
尊敬的黄先生：
首先非常感谢您和您的夫人选择我们团队为您和您的家庭提供理财服务。为配合公司内部的规定，请您在接受我们的理财服务之前，详细阅读如下声明： 1、本理财规划书旨在对您和您的家庭目前的财务状况进行分析，探究您和您的家庭的理财上亟待改善的方面，明确理财目标，进行更好地决策，合理安排家庭财务资源，达到财务安全，自由、自主、自在的人生目标。
2、本理财规划书是基于您所提供资料基础上, 结合一般的假设和合理的估计，综合考虑您的资产负债状况，理财目标，现金收支状况而制定的。当您和您的家庭相关内容发生变化时，需对理财规划做相应调整。
3、未经您和您夫人共同书面授权的许可， 我们团队理财工作人员不会透漏任何有关您和您家庭的任何信息。
4、本理财规划书中所推荐的理财产品仅代表理财师个人观点，供您和您夫人参考，同时我们郑重承诺所荐理财产品与理财师个人无任何利益关系
一、 客户基本情况
1、家庭成员背景资料
黄先生今年47岁，为一家私营有限公司董事长（股权接近100%）兼总经理，公司成立5年，与前妻生有一女小瑞，今年12岁，和现任配偶李女士（29岁）育有一子，今年9岁。
2、家庭收支资料（收入均为税前）
黄先生税前月薪资收入20,000元，年终奖金10万元，去年银行定存利息收入6,000元，公司税后净利150万元，过去5年未配股息，全数再投资扩大经营规模，预计未来营收成长趋缓。妻子为全职家庭主妇。每年家庭生活开支约24万元。另年缴储蓄型保费6万元，刚缴一年，还要缴4年，满期领回 31万元。黄先生5年前开始参加各项社保，目前养老金账户余额27000元，住房公积金账户余额38000元。
3、家庭资产负债资料
黄先生银行存款金额30万元，目前公司资本额1000万元，自住房产价值200万元，无贷款。金融资产方面有股票型基金30万元，黄金与钻石价值约10万元。
二、 根据宏观经济假设基本参数
基于目前社会发展的一些基本假设参数： 1、 2、 3、 4、 5、 6、 7、 8、 9、
通货膨胀率：3% 学费的成长率：4% 薪资增长率：5% 房屋贷款利率：6% 投资报酬率：8% 存款利率：3% 红利分配：4% 房价成长率：5% 养老金、公积金收益：3%
三、 黄先生家庭风险属性分析
风险承受能力评分表
财务诊断及建议：
目前家庭的理财投资主要投资于银行以及基金，从测试情况表明黄先生投资特性：追求资产的流动性，以稳定为主要考虑因素，投资风险尚可。黄先生有孩子两个，年龄分别是12岁、9岁，未来在教育方面的资金投入较大，保障同时要跟上。李女士是全职家庭主妇，无收入来源还应充分加强养老、医疗等保障。可相应增加债券和股票的投资，比例分别为40%和60%。
四、 黄先生家庭财务分析
单位：元
从上面的图表可以看出，黄先生家庭资产主要是其所经营的公司资本，目前负债为零，没有充分发挥财务杠杆的作用。就目前的收入状况在未来可积极进行规划，保证购房、保障等目标的实现，同时在中长期坚持多元化投资，逐步改善家庭资产配比，作为私营企业主虽目前收入较高，还是存在一定的不稳定性，未来的经营风险有较大的不确定性。同时黄先生的社会保险和医疗保险偏少，应对商业保险加大投资的力度，万一出现经营风险、死亡或失能，将对整个家庭造成巨大经济损失和影响。总体保障明显不足，抗风险能力较弱，建议增加保险的配置，提高风险保障。
五、 黄先生理财目标
1、黄先生预期公司已过了高成长期，未来每年150万左右税前盈余将有半数发放股息，就黄先生可分配的税后红利，需要一个投资计划安排。 2、想尽早换购总价500万元的别墅，尽量少用贷款。
3、子女打算从初中开始就读国际学校，打算女儿到英国念硕士，预计2年，儿子到美国念硕士与博士, 预计7年，各需要多少费用与如何筹措也需要你提供意见。 4、预计13年后与妻子一起退休，退休后日常开销每年20万元，退休后前10年旅游的费用每年10万元，另外退休之后30年之内医疗的费用预计每年6万元。 5、黄先生担心万一自己发生意外，女儿会没人照顾，该怎么办比较好？ 6、李小姐私下找你，告知夫妻已做了婚前财产公证,她自己一块钱都没有，担心
万一离婚，自己将来没钱养老,该怎么办？
7、黄先生想知道经由上述规划后，若退休30年后过世，还有多少遗产？
六、 理财方案规划与选择
（一）、购房规划
分析目前的现状及理财目标，黄先生拟购买别墅，现值500万元，并且要少用贷款，根据其理财目标，提出以下方案：
目前有固定房产200万，按3%的增涨率，四年后房产价值是225万，预期四年后可换别墅，余款25万可作孩子的教育准备金或退休准备金。 （二）、教育规划
黄先生与前妻生有一女小瑞，今年12岁，和现任配偶李女士育有一子，今年9岁。子女打算从初中开始就读国际学校，女儿到英国念硕士、预计2年，儿子到美国念硕士与博士，预计7年，由于子女教育在时间及金额上弹性较小，且双双送入国外就读费用较大，因此应立即按年对子女教育金进行提拔准备，根据黄先生的收支情况，建议方案如下： 方案一：不做计划，按需支出
黄先生顺其自然，每年依靠分红进行教育费的支行，根据黄先生的收入情况可以满足教育费的需求。 方案二：早做安排 提前储备
考虑出国留学费用较大，可提前准备部分资金作为教育经费，通过基金定投等方式实现资产的增值。 1）、女儿的教育金规划
教育金准备储蓄型保险期满领回31万，购房剩余25万，作为女儿的教育规划 (2) 儿子的教育金规划
儿子读到硕士第二年，黄先生夫妻二人退休，其儿子教育金剩余14535798元，可作养老规划。
根据预测，因现金流充分，上述两方案都可满足教育资金的需求，但方案二更有针对性，计划性，建议可采用。 （三）保险规划
黄先生收入比较高，但其本人及家人的保障明显不足，只有养老金，储蓄保险，作为家中唯一的收入来源者，自身保障的欠缺导致的风险比较大，万一黄先生发生不测，全家的生活都将带来影响，因此，首先要加强黄先生的保险保障，保险以意外险（保额高保费低）重大疾病险为主，保障金额需涵盖住房贷款额度以及家人的生活费用和子女教育费用，合计保费金额为737万元，预计保险费6000元。
李女士因是全职太太，无储蓄和收入来源，因重点考虑养老，重疾以及医疗保险，保险费用相对较高，根据目前市场保险行情，折算为35000元/年，20年缴费。
因女儿小瑞是前妻所生，黄先生也意识到万一自己发生意外或不测，可能无法很好的抚养女儿，因此要加强女儿的保障，建议黄先生在购买意外险时将部分
保险受益人指定小瑞，同时购买医疗，两全保险，以增加保障，根据市场保险产品测算保费为15000元，合计保险费56000元。 （四）退休规划
13年后黄先生和妻子一起退休，退休后日常开销每年20万元，退休后前10旅游费用每年10万元，另外退休之后30年之内医疗费用预计每年6万元。 退休后每年生活支出20W，从现在算其到退休当年的生活支出是 20 CHS PMT 0FV 3I 13N PV=29.3707
因为退休后伴随着通货膨胀的存在，生活支出的增长型年金，算下折现率：i=（1+r）/(1+g)-1=4.85%
29.3707 CHS PMT 4.85I 30N 0FV gBEG PV=334.0248 同理 算得前十年的旅游消费是PV=119.7666 医疗保险是PV=144.4800
最后其退休后总需求是 481.6007+119.7666+144.4800=745.8473万元 （五）遗产规划
黄先生因是私企，经过一定时间的发展，公司规模，盈利基本固定，因此假设黄先生在退休时的分配基本不变，经过测算，在其去世时尚有结余2960万元，可以预先确立遗嘱，进行分配，可考虑李女士40%-儿子30%-女儿30%
2011-10-22
黄先生理财规划报告书
规划师：建设银行AFP案例小组
完成日期：2011年10月22日
声明
尊敬的黄先生：
首先非常感谢您和您的夫人选择我们团队为您和您的家庭提供理财服务。为配合公司内部的规定，请您在接受我们的理财服务之前，详细阅读如下声明： 1、本理财规划书旨在对您和您的家庭目前的财务状况进行分析，探究您和您的家庭的理财上亟待改善的方面，明确理财目标，进行更好地决策，合理安排家庭财务资源，达到财务安全，自由、自主、自在的人生目标。
2、本理财规划书是基于您所提供资料基础上, 结合一般的假设和合理的估计，综合考虑您的资产负债状况，理财目标，现金收支状况而制定的。当您和您的家庭相关内容发生变化时，需对理财规划做相应调整。
3、未经您和您夫人共同书面授权的许可， 我们团队理财工作人员不会透漏任何有关您和您家庭的任何信息。
4、本理财规划书中所推荐的理财产品仅代表理财师个人观点，供您和您夫人参考，同时我们郑重承诺所荐理财产品与理财师个人无任何利益关系
一、 客户基本情况
1、家庭成员背景资料
黄先生今年47岁，为一家私营有限公司董事长（股权接近100%）兼总经理，公司成立5年，与前妻生有一女小瑞，今年12岁，和现任配偶李女士（29岁）育有一子，今年9岁。
2、家庭收支资料（收入均为税前）
黄先生税前月薪资收入20,000元，年终奖金10万元，去年银行定存利息收入6,000元，公司税后净利150万元，过去5年未配股息，全数再投资扩大经营规模，预计未来营收成长趋缓。妻子为全职家庭主妇。每年家庭生活开支约24万元。另年缴储蓄型保费6万元，刚缴一年，还要缴4年，满期领回 31万元。黄先生5年前开始参加各项社保，目前养老金账户余额27000元，住房公积金账户余额38000元。
3、家庭资产负债资料
黄先生银行存款金额30万元，目前公司资本额1000万元，自住房产价值200万元，无贷款。金融资产方面有股票型基金30万元，黄金与钻石价值约10万元。
二、 根据宏观经济假设基本参数
基于目前社会发展的一些基本假设参数： 1、 2、 3、 4、 5、 6、 7、 8、 9、
通货膨胀率：3% 学费的成长率：4% 薪资增长率：5% 房屋贷款利率：6% 投资报酬率：8% 存款利率：3% 红利分配：4% 房价成长率：5% 养老金、公积金收益：3%
三、 黄先生家庭风险属性分析
风险承受能力评分表
财务诊断及建议：
目前家庭的理财投资主要投资于银行以及基金，从测试情况表明黄先生投资特性：追求资产的流动性，以稳定为主要考虑因素，投资风险尚可。黄先生有孩子两个，年龄分别是12岁、9岁，未来在教育方面的资金投入较大，保障同时要跟上。李女士是全职家庭主妇，无收入来源还应充分加强养老、医疗等保障。可相应增加债券和股票的投资，比例分别为40%和60%。
四、 黄先生家庭财务分析
单位：元
从上面的图表可以看出，黄先生家庭资产主要是其所经营的公司资本，目前负债为零，没有充分发挥财务杠杆的作用。就目前的收入状况在未来可积极进行规划，保证购房、保障等目标的实现，同时在中长期坚持多元化投资，逐步改善家庭资产配比，作为私营企业主虽目前收入较高，还是存在一定的不稳定性，未来的经营风险有较大的不确定性。同时黄先生的社会保险和医疗保险偏少，应对商业保险加大投资的力度，万一出现经营风险、死亡或失能，将对整个家庭造成巨大经济损失和影响。总体保障明显不足，抗风险能力较弱，建议增加保险的配置，提高风险保障。
五、 黄先生理财目标
1、黄先生预期公司已过了高成长期，未来每年150万左右税前盈余将有半数发放股息，就黄先生可分配的税后红利，需要一个投资计划安排。 2、想尽早换购总价500万元的别墅，尽量少用贷款。
3、子女打算从初中开始就读国际学校，打算女儿到英国念硕士，预计2年，儿子到美国念硕士与博士, 预计7年，各需要多少费用与如何筹措也需要你提供意见。 4、预计13年后与妻子一起退休，退休后日常开销每年20万元，退休后前10年旅游的费用每年10万元，另外退休之后30年之内医疗的费用预计每年6万元。 5、黄先生担心万一自己发生意外，女儿会没人照顾，该怎么办比较好？ 6、李小姐私下找你，告知夫妻已做了婚前财产公证,她自己一块钱都没有，担心
万一离婚，自己将来没钱养老,该怎么办？
7、黄先生想知道经由上述规划后，若退休30年后过世，还有多少遗产？
六、 理财方案规划与选择
（一）、购房规划
分析目前的现状及理财目标，黄先生拟购买别墅，现值500万元，并且要少用贷款，根据其理财目标，提出以下方案：
目前有固定房产200万，按3%的增涨率，四年后房产价值是225万，预期四年后可换别墅，余款25万可作孩子的教育准备金或退休准备金。 （二）、教育规划
黄先生与前妻生有一女小瑞，今年12岁，和现任配偶李女士育有一子，今年9岁。子女打算从初中开始就读国际学校，女儿到英国念硕士、预计2年，儿子到美国念硕士与博士，预计7年，由于子女教育在时间及金额上弹性较小，且双双送入国外就读费用较大，因此应立即按年对子女教育金进行提拔准备，根据黄先生的收支情况，建议方案如下： 方案一：不做计划，按需支出
黄先生顺其自然，每年依靠分红进行教育费的支行，根据黄先生的收入情况可以满足教育费的需求。 方案二：早做安排 提前储备
考虑出国留学费用较大，可提前准备部分资金作为教育经费，通过基金定投等方式实现资产的增值。 1）、女儿的教育金规划
教育金准备储蓄型保险期满领回31万，购房剩余25万，作为女儿的教育规划 (2) 儿子的教育金规划
儿子读到硕士第二年，黄先生夫妻二人退休，其儿子教育金剩余14535798元，可作养老规划。
根据预测，因现金流充分，上述两方案都可满足教育资金的需求，但方案二更有针对性，计划性，建议可采用。 （三）保险规划
黄先生收入比较高，但其本人及家人的保障明显不足，只有养老金，储蓄保险，作为家中唯一的收入来源者，自身保障的欠缺导致的风险比较大，万一黄先生发生不测，全家的生活都将带来影响，因此，首先要加强黄先生的保险保障，保险以意外险（保额高保费低）重大疾病险为主，保障金额需涵盖住房贷款额度以及家人的生活费用和子女教育费用，合计保费金额为737万元，预计保险费6000元。
李女士因是全职太太，无储蓄和收入来源，因重点考虑养老，重疾以及医疗保险，保险费用相对较高，根据目前市场保险行情，折算为35000元/年，20年缴费。
因女儿小瑞是前妻所生，黄先生也意识到万一自己发生意外或不测，可能无法很好的抚养女儿，因此要加强女儿的保障，建议黄先生在购买意外险时将部分
保险受益人指定小瑞，同时购买医疗，两全保险，以增加保障，根据市场保险产品测算保费为15000元，合计保险费56000元。 （四）退休规划
13年后黄先生和妻子一起退休，退休后日常开销每年20万元，退休后前10旅游费用每年10万元，另外退休之后30年之内医疗费用预计每年6万元。 退休后每年生活支出20W，从现在算其到退休当年的生活支出是 20 CHS PMT 0FV 3I 13N PV=29.3707
因为退休后伴随着通货膨胀的存在，生活支出的增长型年金，算下折现率：i=（1+r）/(1+g)-1=4.85%
29.3707 CHS PMT 4.85I 30N 0FV gBEG PV=334.0248 同理 算得前十年的旅游消费是PV=119.7666 医疗保险是PV=144.4800
最后其退休后总需求是 481.6007+119.7666+144.4800=745.8473万元 （五）遗产规划
黄先生因是私企，经过一定时间的发展，公司规模，盈利基本固定，因此假设黄先生在退休时的分配基本不变，经过测算，在其去世时尚有结余2960万元，可以预先确立遗嘱，进行分配，可考虑李女士40%-儿子30%-女儿30%
2011-10-22